December 4th, 2006

егерь

один день трейдера


      Сегодня с утра неохотно вставал. Проснулся в пол-десятого. Утро туманное. Тепло. Сухо. Электричества в поселке снова нет. Выпил кофе с бутербродом и пошел на дачу. Это совсем рядом, минут сорок ходьбы по проселкам.

      На дачах не стал никуда заходить, а взяв с собою трех собак направился прямиком в поля. За городом раскинулись разные колхозы, степь порезана на квадраты два на два километра, разделенные лесополосами шириной метров двадцать. Вот в этих лесках и собирал до вечера грибы.

      По пути переживал за свою открытую позу на доллар/йена. В пятницу накануне был открыт небольшой шорт, который к концу сессии успел зайти в минуса. Теперь мне требовалось срочное небольшое падение этой валютной пары хотя бы до моего стоп-профита.

      Вернулся в поселок в темноте. Свет уже дали. Посмотрел на РБК бегущую стоку. Йена колебалась уже гораздо выше моего стоп-лосса. Пожарил на ужин грибов. Зашел в чат #Elita поздороваться с ребятами. Загадал сам себе - если открытая поза успела принести профит, то напишу этот пост.
егерь

начала манименеджмента


      Самое важное в трейдинге правильно подобрать размер открываемой позы. Для инвестора такие задачи практически не существуют - знай себе набивай портфель долями акций разных эмитентов согласно разработанной модели. Но для спекулянта, с его маржинальной торговлей, этот вопрос стоит острее, чем "жизнь или смерть".

      Разумеется, максимальный размер плеча чреват максимальными прибылями. А минимальный размер позиции может уменьшить риски и одновременно снизит эффективность всей торговли. Подбор целесообразного плеча перед каждой конкретной сделкой называется управлением капитала.

      Вообще торговать следует исключительно прибыльные системы. Методы сомнительной полезности или заведомо убыточные для торговли на реале лучше не использовать. Положительный бектест системы еще не является подтверждением ее устойчивой прибыльности. Ставку нужно делать на наиболее вероятный исход события, многократно виденный собственными глазами.

      Активный трейдинг по определению подразумевает под собой совершение большого или громадного числа сделок. Следовательно, без убытков будет не обойтись. Задача только в том, как пережить череду сплошных убытков, а уж прибыль потом все равно придет. Главное дождаться светлой полосы не вылетев с маркета от случайного лося.

      Осталось определиться в количестве лосиного стада, напор которого сможет выдержать депозит. Практически каждый трейдер наблюдал приход десяти и более лоссов подряд. Хотя вот опыт с шариками показывает ничтожность такого шанса. Если в коробке белые и черные шары, то наугад выташить заданный цвет можно с вероятностью 50/50. И это всегда так, независимо от предыдущих доставаний.

      Однако, если тащить шары сериями, то статистика смещается. Два сразу белых имеют шанс появиться всего 25%. Три сразу- вероятность 12%. Увидеть десять подряд вообще нереально (менее 1%). В итоге на общую просадку можно планировать 10-20% и заранее закладываться на негативную череду сплошных десяти убытков. Получаем хрестоматийные 2% фиксированного лосса на одну сделку.